Comparando retornos de backtesting com retornos comerciais reais

Eu tenho 10 anos de desempenho simulado em teste de alguma estratégia de negociação (usando preços históricos) e N meses de desempenho comercial real. Que teste estatístico posso descobrir se estou no alvo com os números de backtesting? (ambos, em termos de retorno anual esperado e taxa anual Sharpe esperada)

De locação $\psi_1, \psi_2$ seja a proporção Sharpe da amostra dos dois períodos, a diferença $\Delta \psi = \psi_1 - \psi_2$é assintoticamente normal. Sob a hipótese nula de que as proporções de Sharpe da população nos dois períodos são iguais, a diferença é zero assintoticamente média. O desvio padrão é aproximadamente$\sqrt{\frac{1}{120} + \frac{1}{n}}$, quando seus índices de Sharpe são 'anualizados' para termos mensais. Portanto, o teste mais simples seria rejeitar o nulo se$|\Delta\psi|> 1.96 \sqrt{\frac{1}{120} + \frac{1}{n}}$.

Minha resposta aqui é apenas uma compreensão da resposta do @drnexus para esta pergunta .