Nas minhas aulas de economia, estudamos alguns conceitos realmente rudimentares sobre seguros. Não tenho muita certeza do que se qualifica como seguro para ser honesto. Eu queria saber se as opções são consideradas uma forma de seguro? Essa é a maneira correta de pensar em opções? Talvez uma...
Em um livro recente, li que o autor mencionava a condição terminal: limt→TV(S,t)=max{X−S,0}limt→TV(S,t)=max{X−S,0}\mathop {\lim }\limits_{t \to T} V(S,t) = \max \left\{ {X - S,0} \right\} Isso é intuitivo de entender. Então, o autor define: τ≡T−tτ≡T−t\tau \equiv T - t Com isso, a condição...
Acho difícil obter uma compreensão intuitiva da recompensa esperada de uma opção americana. Eu li neste tópico recompensa esperada de uma opção de venda americana mas o que não entendo é por que temos $$ e ^ {- r (\ tau-t)} $$ no pay off esperado? (onde $ r $: taxa de juros livre de risco, $ \...